A Raízen (RAIZ4) anunciou nesta quarta-feira a venda de até 3,6 milhões de toneladas de cana-de-açúcar, incluindo produção própria e contratos com fornecedores associados à Usina Santa Elisa, localizada em São Paulo. A transação tem um valor total estimado em até R$ 1,045 bilhão.
Segundo a companhia, as operações na Usina foram descontinuadas por tempo indeterminado como parte de sua estratégia de reciclagem de portfólio. Os recursos obtidos com a venda serão destinados à redução da alavancagem financeira da empresa, que atingiu 3,2 vezes o Ebitda na safra 2024/25, impactando sua capacidade de geração de caixa devido às elevadas taxas de juros.
Um dos principais compradores dos ativos da Raízen é a São Martinho (SMTO3), que adquiriu aproximadamente 10.600 hectares de cana de contratos da Usina Santa Elisa por um valor de até R$ 242 milhões.
Em comunicado ao mercado, a São Martinho informou que o valor está sujeito a ajustes até o fechamento da transação e que o pagamento será realizado sem a necessidade de investimentos adicionais na área industrial e agrícola, apenas com os gastos variáveis usuais para a administração das novas áreas.
Ainda de acordo com a São Martinho, a área adquirida possui capacidade de moagem de 600 mil toneladas de cana na safra 2026/27, com potencial para atingir 800 mil toneladas a partir da safra 2028/29.
Além da São Martinho, outros importantes players do setor sucroalcooleiro participaram da aquisição, como Alta Mogiana, Bazan, Batatais, Pitangueiras e Viralcool. A conclusão da venda dos ativos da Raízen está sujeita à aprovação do Conselho Administrativo de Defesa Econômica (Cade).
